Путин предложил повысить налоги на доходы

Эксперты увидели в решениях Путина потенциал для роста рынка недвижимости

Президент России предложил повысить налоги на доходы, выводящие капитал за границу, а также на проценты с вкладов, превышающих 1 млн рублей. Все это сделает привлекательной для инвесторов недвижимость внутри страны.

Все выплаты доходов (в виде процентов и дивидендов), уходящие из России за рубеж, в офшорные юрисдикции, должны облагаться адекватным налогом. Об этом заявил Владимир Путин во время телеобращения в среду, 25 марта. Президент России также предложил установить налог на процентный доход в размере 13% с банковских вкладов или инвестиций в долговые ценные бумаги, которые превышают 1 млн руб.

Эксперты считают, что эти инициативы положительно скажутся на инвестиционном потенциале объектов недвижимости в России.

Что сказал Путин

«Все выплаты доходов (в виде процентов и дивидендов), уходящие из России за рубеж, в офшорные юрисдикции, должны облагаться адекватным налогом. Сейчас две трети таких средств <…> в результате разного рода схем так называемой оптимизации облагаются реальной ставкой налога лишь в 2%. Тогда как граждане даже с небольших зарплат платят подоходный налог в 13%. Поэтому предлагаю для тех, кто выводит свои доходы в виде дивидендов на зарубежные счета, предусмотреть ставку налога на такие дивиденды в 15%.

Предлагаю для граждан, чей общий объем банковских вкладов или инвестиций в долговые ценные бумаги превышает 1 миллион рублей, установить налог на процентный доход в размере 13%. То есть, повторю, не сам вклад, а только проценты, получаемые с таких вложений, будут облагаться налогом на доходы физических лиц. Подчеркну, такая мера затронет лишь порядка 1% вкладчиков. При этом условия для размещения средств в российских банках по-прежнему останутся привлекательными и одними из самых высокодоходных в мире», — сказал Путин.

«Инвесторы переведут финансы в более ликвидные активы». Комментарии экспертов

Самым лучшим способом получения высокой доходности станет недвижимость, так как в текущей экономической ситуации — это самый надежный, перспективный и высокодоходный финансовый инструмент, считает коммерческий директор группы компаний «РКС Девелопмент» Александр Коваленко. «Многие люди, у которых заканчиваются сроки банковских депозитов, будут рассматривать именно это направление [недвижимость. — Прим. ред.]. На сегодня мы видим, что при покупке квартиры доходность составляет 10–30% годовых, при этом ключевая ставка ЦБ осталась без изменений, а значит, банки так же воздержатся от увеличения ипотечной ставки. Таким образом, люди, которые сейчас вложили свои деньги в банковский продукт и попали под налогообложение, переведут финансы в более ликвидные активы», — сказал эксперт.

Ситуация с депозитами в последнее время такова, что ставки по ним низкие, редко в последние годы можно было открыть вклад со ставкой выше 6–7% годовых, прокомментировала инициативу председатель совета директоров компании «Бест-Новострой» Ирина Доброхотова. «Такую доходность (и гораздо более высокую) за счет роста цены по мере повышения строительной готовности в Москве может обеспечить практически любая столичная новостройка с хорошим темпом строительства. Поэтому в последнее время вклады существенно уступали недвижимости. Сейчас можно подобрать проекты с доходностью 10–12% годовых и выше, и введение налога на крупные депозиты может действительно побудить ряд граждан предпочесть недвижимость банковским инструментам», — рассказала риелтор.

Решение президента о введении налогов 13% на доходы по банковским вкладам свыше 1 млн руб. дополнительно сдвигает чашу весов в пользу приобретения недвижимости, сказал руководитель отдела консалтинга и аналитики «НДВ-Супермаркет Недвижимости» Сергей Ковров. «Сейчас при вкладе суммой на 5 млн руб. на три года можно добиться доходности максимум 7%, то есть 350 тыс. руб. в год, с которых будет уплачено 45 тыс. налога. Так, доходность снизилась на 1%. При этом при вложении аналогичной суммы в новостройку на этапе котлована возможно получить 5–20%, в случае первых ДДУ — до 20–25%. Или же сдать в аренду — наиболее высоким процентом годового дохода обладают студии (8%, со сроком окупаемости 12 лет), однокомнатные квартиры (6–7% и 14–16 лет соответственно), апартаменты (9–12% в год, окупаемость 11–13 лет). При покупке коммерческих площадей доход в таком случае 2,5 раза выше, чем от аренды под жилье. Окупаемость — семь-восемь лет, что соответствует доходности 12,5–14% годовых. Можно найти предложения с окупаемостью даже в шесть лет (17% годовых). При этом инвестор будет получать ежемесячный доход 80–85 тыс. руб. (при ставке аренды 20 тыс. руб. за 1 кв. м в год). Однако доход в таком случае сопряжен с рисками и дополнительными затратами по его извлечению в отличие от банковского вклада».

«Анонсированный налог на проценты, полученные по вкладам и вложениям в долговые бумаги, превышающие 1 млн руб., безусловно, повлияет на привлекательность данных инструментов негативно. Российское общество традиционно рассматривает вложения в новостройки как инструмент сохранения капитала и в ряде случаев — заработка. Что, по логике, близко к долговым инструментам и банковским депозитам. Учитывая тот факт, что перечисленные инструменты (долговые бумаги, вклады и недвижимость) воспринимаются как близкие по функционалу и степени риска, предложенные изменения при прочих равных приведут к смещению интереса в пользу недвижимости», — заявил «РБК-Недвижимости» управляющий партнер юридической фирмы BMS Law Firm Алексей Матюхов.

На введение налога на проценты по вкладам свыше 1 млн руб. непременно отреагируют банки, рассказал директор департамента жилой недвижимости Penny Lane Realty Сергей Колосницын. «В результате вклады станут не таким выгодным предприятием для граждан. Несмотря на это, покупка новостройки не станет аналогам вклада, потому что в сегменте первичного жилья после 2018 года процент проектов, подходящих для инвестиционных целей, крайне мал. Недвижимость — это возможность сохранить капитал, но не получить с него доход. Поэтому, если покупателю нужно жилье (пусть и в перспективу, для детей), то купить сейчас квартиру — своевременная мера. Но вот в качестве инструмента для извлечения прибыли я бы такой вариант рассматривать не стал», — заявил Колосницын.

«Инвестиционные проекты в недвижимости как менее рискованные получат приток средств от легализующихся инвесторов», — прокомментировал управляющий партнер М9 development Антон Минеджян. По его словам, высвободившиеся средства могут быть направлены на рынок ИЖС внутри России. «Именно эта сфера менее зарегламентирована защитными структурами и более гибкая к финансовым моделям. Такой большой потенциальный спрос россиян на ИЖС озвучен сразу в нескольких исследованиях, заслуживающих доверие. И программа развития ИЖС, анонсированная несколько дней назад правительством России, тому поддержка», — сказал Минеджян.

Недвижимость — это долгосрочные инвестиции, что подходит не всем инвесторам, заявила директор по маркетингу и PR международной риелторской компании Barnes Moscow Анастасия Колупаева. По ее словам, теперь многие вкладчики будут либо снимать деньги, переводить их в доллары и класть на депозиты, либо искать другие варианты вложений. Состоятельные вкладчики могут обратить внимание на предметы искусства или яхты, «что происходит уже сейчас», резюмировала эксперт.

«Конечно, это скажется на спросе, потому что на рынке недвижимости есть более-менее понятные законодательные нормы и нет налога на прибыль с продажи жилья, если продавец владел ею не менее пяти лет. Кроме того, девелоперский бизнес пока достаточно стабильно держится в серой зоне — многие договоренности совершаются при личной встрече сторон», — уточнил управляющий партнер Point Estate Павел Трейвас. Он отметил, что таким образом есть способ обходить налоги и многие граждане пока еще согласны на это. Однако влияние на спрос будет очень незначительным, порядка 5−7%.

Российские объекты недвижимости станут непривлекательными для иностранных инвесторов

Управляющий партнер Knight Frank Алексей Новиков:

— Вывод средств в офшоры или в компании другой юрисдикции в большем объеме производится не девелоперами. Активные девелоперы обычно направляют средства в развитие своих компаний, являясь локальными российскими игроками с российскими бенефициарами бизнеса и основным капиталом в России. Поэтому для них это не самая насущная проблема.

В большей степени введение налога коснется бенефициаров и компаний, бизнесом которых является получение дохода от недвижимости в России.

Это рантье, рентные фонды, собственники недвижимости, конечными бенефициарами которых являются иностранные физлица, корпорации или фонды. Часто это также ультрасостоятельные россияне, основной капитал которых находится за рубежом. Их данная мера коснется в большей степени: вырастет налоговая нагрузка, выводить деньги из России станет еще дороже.

Данная мера также может негативно сказаться на интересе иностранных инвесторов. Российские объекты, приносящие рентную доходность, станут для них менее привлекательными.

Это может привести к тому, что такие инвесторы будут меньше вкладывать в российские объекты или активнее выставлять их на продажу. Российским собственникам, которые исторически работали через офшорные структуры, придется активно реструктурировать свой бизнес, например в сторону владения через ЗПИФ недвижимости, либо они пострадают с точки зрения дивидендной доходности.

Авторы: Игнат Бушухин, Наталия Густова, Вера Лунькова

Источник: realty.rbc.ru

Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter.

Главные новости ежедневно OFFICE NEWS в Телеграм 16+ реклама - Подписаться на ТК OFFICE NEWS

NF Group: Объем свободных площадей в петербургских бизнес-центрах сократился на 30% и составил 303,8 тыс. кв.м.

Согласно данным консалтинговой компании NF Group, в 2023 году рынок офисной недвижимости Санкт-Петербурга пополнился минимальным объемом новых площадей, что наравне с высоким спросом сказалось на вакантности. 

Складской комплекс light industrial в Валищево площадью 220 тыс.кв.м получил разрешение на строительство

Компания Skladman USG сообщает о получение разрешения на строительство первой очереди крупнейшего в Московской области логистического комплекса формата Light Industrial в Валищево. Объем инвестиций в реализацию первых двух очередей составит 4,8 млрд руб. Генеральный проектировщик проекта — «Передовая Архитектурная Строительная Компания» (ПАРСК), входящая в ГК SKLADMAN USG.

Ресторанный холдинг FAMILY GARDEN переехал в бизнес-центр «СИТИДЕЛ»

Компания арендовала офис площадью около 856 кв.м.Family Garden — международный ресторанный холдинг, динамично развивающийся в Москве, регионах и на территории Краснодарского края, в Ташкенте. Холдинг основан в 2013 году и является одним из партнёров Novikov Group и Pinskiy & Co. «Успешное развитие компании и выход его…

IBC Real Estate: Спрос на офисы в 2023 году достиг 2 млн кв.м.

По итогам 2023 года сумма купленных и арендованных офисных площадей составила 2 млн кв. м, что на 81% выше значения на конец 2022 года. Данный показатель является максимальным за всю историю офисного рынка.По данным консалтинговой компании IBC Real Estate объем введенных в эксплуатацию площадей на…

«Метриум»: Число проектов на стилобате за десять лет выросло в четыре раза

Одним из главных архитектурных трендов последних лет стало строительство жилых и апарт-комплексов на стилобате – функциональной наземной платформе. По данным аналитиков компании «Метриум», сейчас на первичном рынке «старой» Москвы представлено 73 таких проекта. За десять лет их число выросло на 305,6%, то есть более чем в четыре раза.

IBC Real Estate: Инвестиционный потенциал складского рынка набирает обороты

В топе собственников складской недвижимости России продолжают происходить изменения. Институциональные инвесторы и девелоперы активно наращивают свои портфели. Лидером по темпам прироста стала УК «Современные Фонды Недвижимости», которая за последние 5 лет приобрела более 1 млн кв. м и вошла в Топ-3 крупнейших портфельных собственников.  Аналитики IBC…

DDX Fitness откроет новые фитнес-центры в сети районных центров «Место встречи»

ADG group и сеть фитнес-центров DDX Fitness расширяют сотрудничество. До конца 2024 года четыре новых фитнес-центра DDX откроются в объектах сети «Место встречи» – «Алмаз», «Орион», «Первомайский» и «Планета».

В Казахстане открыто представительство IBC Global

В рамках стратегии расширения на международные рынки, консалтинговая компания IBC Global открыла офис в Казахстане под брендом IBC Central Asia. Новое представительство, расположенное в деловом центре города Алматы в БЦ «Кен-Дала», позволит эффективнее выстроить работу с казахстанскими, российскими и международными (Кыргызстан, Узбекистан, Таджикистан и ОАЭ) покупателями, клиентами, собственниками и инвесторами.

Для более чем 1,5 млн пассажиров станции «Кунцевская» построят 2430 кв. м сопутствующей коммерческой инфраструктуры

Строительство новой коммерческой инфраструктуры направлено на обеспечение запросов пользователей транспортно-пересадочного узла «Кунцевская». Так здесь появятся продуктовые магазины, аптеки, кафе и рестораны, объекты досуговой инфраструктуры и бытовые сервисы. Возведение объектов инфраструктуры ведется в рамках реализации масштабного проекта транспортного развития столицы. В составе ТПУ «Кунцевская» на улице Молдавская запланирован бизнес-центр класса «А» – Upside Kuntsevo общей площадью 36 тыс. кв. м.

В БЦ «РТС «Медведково» новый резидент – крупная компания в области строительства

Конец января ознаменовался крупной сделкой. Группа компаний «РИОТЭКС» подписала договор аренды с компанией «АКФИКС-РУС», которая заняла офис на 5 этаже, общей площадью более 1000 кв.м. в бизнес-центре «РТС «Медведково» по адресу: Чермянский проезд, 7.